Các quỹ tương hỗ hiện là một trong những phương tiện đầu tư phổ biến nhất đối với phần lớn các nhà đầu tư nhưng trước khi đầu tư vào một quỹ, điều quan trọng là phải hiểu những lợi thế cũng như những bất lợi mà chúng mang lại.

Quỹ tương hỗ: Tổng quan

Có rất nhiều quỹ bao gồm các ngành công nghiệp khác nhau và các loại tài sản khác nhau có sẵn. Một số ưu điểm của loại hình đầu tư này bao gồm quản lý danh mục đầu tư tiên tiến, tái đầu tư cổ tức, giảm rủi ro, thuận tiện và định giá hợp lý.

Nhược điểm bao gồm tỷ lệ chi phí và phí bán hàng cao , lạm dụng quản lý, không hiệu quả về thuế và thực hiện thương mại kém.

Dưới đây là một cái nhìn chi tiết hơn về cả ưu điểm và nhược điểm của chiến lược đầu tư này.

Ưu điểm của quỹ tương hỗ

Có nhiều lý do tại sao các nhà đầu tư chọn đầu tư vào các quỹ tương hỗ với tần suất như vậy. Hãy chia nhỏ các chi tiết của một vài.

Quản lý danh mục đầu tư nâng cao

Khi bạn mua một quỹ tương hỗ, bạn phải trả một khoản phí quản lý như là một phần của tỷ lệ chi tiêu, được sử dụng để thuê một nhà quản lý danh mục đầu tư chuyên nghiệp mua và bán cổ phiếu, trái phiếu, v.v.1Đây là một mức giá tương đối nhỏ phải trả để nhận được sự trợ giúp chuyên nghiệp trong việc quản lý danh mục đầu tư.

Tái đầu tư cổ tức

Khi cổ tức và các nguồn thu nhập lãi khác được khai báo cho quỹ, chúng có thể được sử dụng để mua thêm cổ phần trong quỹ tương hỗ, do đó giúp khoản đầu tư của bạn tăng lên.

Giảm thiểu rủi ro (An toàn)

Giảm rủi ro danh mục đầu tư đạt được thông qua việc sử dụng đa dạng hóa , vì hầu hết các quỹ tương hỗ sẽ đầu tư vào bất kỳ nơi nào từ 50 đến 200 chứng khoán khác nhau—tùy thuộc vào trọng tâm. Nhiều quỹ tương hỗ chỉ số chứng khoán sở hữu 1.000 vị trí cổ phiếu riêng lẻ trở lên.

Thuận tiện và giá cả hợp lý

Các quỹ tương hỗ rất dễ mua và dễ hiểu. Chúng thường có các khoản đầu tư tối thiểu thấp và chúng chỉ được giao dịch một lần mỗi ngày với giá trị tài sản ròng (NAV) cuối kỳ.1Điều này giúp loại bỏ biến động giá cả trong ngày và các cơ hội kinh doanh chênh lệch giá khác nhau mà các nhà giao dịch trong ngày thực hiện.

Nhược điểm của quỹ tương hỗ

Tuy nhiên, cũng có những bất lợi khi trở thành nhà đầu tư vào các quỹ tương hỗ. Đây là một cái nhìn chi tiết hơn về một số trong những mối quan tâm.

Tỷ lệ chi phí cao và phí bán hàng

Nếu bạn không chú ý đến tỷ lệ chi phí quỹ tương hỗ và phí bán hàng , chúng có thể vượt quá tầm kiểm soát. Hãy hết sức thận trọng khi đầu tư vào các quỹ có tỷ lệ chi phí cao hơn 1,50%, vì chúng được coi là có chi phí cao hơn. Hãy cảnh giác với phí quảng cáo 12b-1 và phí bán hàng nói chung. Có một số công ty quỹ tốt ngoài kia không tính phí bán hàng. Lệ phí làm giảm lợi nhuận đầu tư tổng thể.1

Lạm dụng quản lý

Việc xáo trộn, luân chuyển và thay đổi cửa sổ có thể xảy ra nếu người quản lý của bạn đang lạm dụng quyền hạn của họ. Điều này bao gồm giao dịch không cần thiết, thay thế quá nhiều và bán những cổ phiếu thua lỗ trước cuối quý để sửa sổ sách.

Thuế không hiệu quả

Dù muốn hay không, các nhà đầu tư không có sự lựa chọn khi nói đến các khoản thanh toán lãi vốn trong các quỹ tương hỗ. Do doanh thu, các khoản mua lại, lãi và lỗ trong việc nắm giữ chứng khoán trong suốt cả năm, các nhà đầu tư thường nhận được các khoản phân phối từ quỹ, đây là một sự kiện thuế không thể kiểm soát được.

Thực hiện giao dịch kém

Nếu bạn đặt giao dịch quỹ tương hỗ của mình bất kỳ lúc nào trước thời điểm giới hạn cho NAV cùng ngày, bạn sẽ nhận được NAV theo giá đóng tương tự cho giao dịch mua hoặc bán quỹ tương hỗ của bạn. Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm thời gian khớp lệnh nhanh hơn, có thể do thời hạn đầu tư ngắn, giao dịch trong ngày hoặc xác định thời điểm thị trường, các quỹ tương hỗ cung cấp một chiến lược khớp lệnh yếu.

Nguồn từ https://www.investopedia.com/ask/answers/10/mutual-funds-advantages-disadvantages.asp I Dịch bởi Google Translator I Hiệu đính bởi Alex